Подскажите пожалуйста, какие настройки на O! Mobile нужно в телефоне сделать, чтоб заработал режем модема.

По-моему это доп функция 100сом стоит через приложение можно подключить.

В настройках APN попробуйте отредактировать, чтобы осталось просто internet И ребутнуть телефон.

Вы хотите раздавать интернет? По о! это идёт отдельным тарифом, т. е дополнительно нужно оплатить. Если через мегаком или Билайн, то там бесплатно.